تراجُع مؤشرات الأسواق الأوروبيّة الرئيسيّة وبايدن يطمئن الأميركيين

في خطاب ألقاه يوم الاثنين ، طلب الرئيس الأمريكي جو بايدن من الأمريكيين أن “يثقوا” بالنظام المصرفي “الآمن” ، وأصر على أنه سيفعل “كل ما هو ضروري” للحفاظ عليه ، بعد انهيار بنك وادي السيليكون (SVB).

يأتي ذلك فيما سمحت الإجراءات الأمريكية الهادفة إلى طمأنة استقرار النظام المصرفي ، بعد فشل ثلاثة بنوك أمريكية ، في تعافي بورصة وول ستريت ، يوم الاثنين ، فيما عانت الأسواق الأوروبية.

وقال بايدن: “لن نتوقف عند هذا الحد” ، و “سنفعل كل ما هو ضروري” ، بعد أن وضعت السلطات الأمريكية البنك المتخصص في تمويل قطاع التكنولوجيا تحت الإشراف ، وتدخلت بسرعة في ظل فشل شركتين أخريين أصغر. البنوك. .

كما أعلن رئيس الولايات المتحدة ، خلال كلمة قصيرة من البيت الأبيض اتسمت بلهجة حازمة ، أنه طلب من الكونجرس “تعزيز” قواعد تنظيم القطاع المصرفي التي تم تشديدها من قبل بعد الكارثة. انهيار بنك “ليمان براذرز” عام 2008 ، قبل أن ييسره الرئيس السابق دونالد ترامب.

شدد بايدن على أن دافعي الضرائب لن يدعموا تكلفة تعويض المودعين SVB.

وأوضح أن الحكومة تضمن للمودعين استرداد ما فقدوه ، لكن “المال يأتي من الرسوم التي تدفعها البنوك لتأمين الودائع”.

وأعلن أنه سيتم إقالة مديري بنك سيليكون فالي ، بعد أن وعدوا في تغريدة يوم الأحد بـ “محاسبة” الجهات المالية “التي أحدثت هذه الفوضى”.

ويحاول بايدن تقوية أهم أساس للأسواق ، وهو الثقة التي تمثل الحصن الوحيد ضد التداعيات الواسعة النطاق لأزمة وادي السيليكون المصرفية.

يأتي ذلك بعد أن اتخذت السلطات إجراءات في الولايات المتحدة وأوروبا لحماية ودائع المؤسسة التي فشلت ووضعت تحت الحراسة العامة يوم الأحد.

انخفضت مؤشرات السوق الأوروبية الرئيسية

في غضون ذلك ، تراجعت المؤشرات الرئيسية للأسواق الأوروبية بأكثر من 2٪ ، في حين عانت أسهم البنوك من انخفاضات حادة.

نشرت مجموعة من الشركات بيانات في بورصة لندن لطمأنة المستثمرين.

كشفت السلطات الأمريكية ، الأحد ، عن سلسلة من الإجراءات لطمأنة الأفراد والشركات حول قوة النظام المصرفي الأمريكي ، وعلى وجه الخصوص ستضمن تقاعد جميع ودائع البنك الفاشل في كاليفورنيا.

بالإضافة إلى SVB ، ضمنت السلطات الأمريكية الوصول إلى جميع ودائع Signature Bank Foundation ، التي أغلقت من قبل المنظمين في خطوة فاجأت الجميع.

من جانبها ، أعلنت لندن يوم الاثنين أن HSBC اشترى الفرع البريطاني لبنك سيليكون فالي مقابل جنيه رمزي قدره 1 جنيه إسترليني.

وقالت وزارة المالية البريطانية في بيان: “اليوم ، تم بيع بنك وادي السيليكون (المملكة المتحدة) إلى HSBC (…) سيتمكن عملاء SVBUK من الوصول إلى ودائعهم وخدماتهم المصرفية كالمعتاد من اليوم”.

تريد السلطات تجنب الذعر في الأسواق وعمليات السحب الجماعي لعملاء البنوك ، مما قد يكون له تأثير عدوى مدمر في القطاع.

تعكس الإجراءات القوية التي اتخذتها السلطات الأمريكية الاضطرابات التي تهدد النظام المصرفي الأمريكي ، والذي يخشى بالفعل من تشديد السياسة النقدية للاحتياطي الفيدرالي.

شجع ارتفاع أسعار الفائدة العملاء على استثمار أموالهم في المنتجات المالية التي لها فائدة أفضل من الحسابات الجارية ، وأحدثت هزة في قطاع التكنولوجيا الجديد ، المتعطش للتمويل.

تركت الموجة اللاحقة من السحوبات المصرفية ثلاثة بنوك في محنة الأسبوع الماضي: بنك وادي السيليكون وبنك سيجنتشر ، بالإضافة إلى بنك سيلفرغيت الأصغر ، لكنه معروف بعلاقاته الوثيقة بقطاع العملات المشفرة.

بنك Signature ، ومقره في نيويورك ، هو البنك الحادي والعشرون الأكبر في الولايات المتحدة ، حيث يقدر الاحتياطي الفيدرالي أصوله بـ 110 مليار دولار بحلول نهاية عام 2022. وهو ثالث أكبر بنك يفشل في تاريخ البلاد. الولايات المتحدة بعد “EVB” وواشنطن ميوتشوال في عام 2008.

وقال مسؤول بوزارة الخزانة: “النظام المصرفي أكثر مرونة ولديه أساسيات أفضل بكثير مما كان عليه قبل الأزمة المالية لعام 2008” ، مضيفًا أن جميع الإجراءات التي تم الكشف عنها يوم الأحد كانت “ضرورية لمعالجة المخاطر النظامية التي لاحظناها في عام 2008″. الأسواق المالية”.

قال مسؤول في مجلس الاحتياطي الفيدرالي إن التسوية ، التي أُعلن عنها يوم الأحد ، ستحمي المودعين ، لكن المساهمين في وادي السيليكون وبنك سيجنتشر “سيخسرون كل شيء”.

في الوقت نفسه ، طرحت السلطات الأمريكية SVB للمزاد بهدف إيجاد مشترٍ في أقرب وقت ممكن.

السباق مع الزمن في نهاية الأسبوع الماضي يذكرنا بأيام 13 و 14 سبتمبر 2008 ، عندما لم تجد السلطات الأمريكية مشترًا لـ Lehman Brothers ورفضت التدخل ، مما دفع البنك لإعلان إفلاسه مع عواقب وخيمة على التمويل. . والقطاع العالمي والاقتصاد بشكل عام.

في ألمانيا ، أكدت هيئة الرقابة المالية الفيدرالية ، اليوم الاثنين ، أن إفلاس شركة “إس في بي” لا يشكل “تهديدًا للاستقرار المالي” في البلاد. أكد وزير الاقتصاد الفرنسي برونو لومير أن البنوك الفرنسية ليست في خطر ، وقال: “لا أرى أي خطر من العدوى”.

وشدد لو مير على أن البنوك الفرنسية “ليست نشطة في قطاع” مثل بنك وادي السيليكون ، الذي عمل بشكل شبه حصري مع قطاع التقنيات الجديدة.

أعرب الكثيرون عن قلقهم بشأن تداعيات فشل SVB في قطاع التكنولوجيا في الولايات المتحدة ، ولكن أيضًا في الخارج.

من جهتها ، قالت جمعية قطاع التكنولوجيا البريطانية ، إن بيع فرع البنك في وادي السيليكون إلى HSBC سيساعد على “تخفيف” الوضع في “محيط قطاع التكنولوجيا”.

تراجع سهم بنك “فيرست ريبابليك” الأمريكي بأكثر من 65٪

في السياق ، انخفض سعر سهم بنك الجمهورية الأمريكية الأولى بأكثر من 65٪ مع بداية التداول في وول ستريت ، مما أدى إلى تراجع أسهم البنوك الأخرى في وقت كانت فيه البنوك الإقليمية التابعة للولايات المتحدة. الدول تواجه ضغوطا.

وتراجعت أسهم البنوك الإقليمية الأخرى ، بما في ذلك Western Alliance Bancorp و Zions Bank Corporation ، على الرغم من إعلان المنظم المالي الأمريكي يوم الأحد عن خطة إنقاذ لضمان ودائع عملاء Silicon Valley.

يقوم الاحتياطي الفيدرالي بمراجعة إدارته لوادي السيليكون.

وأعلن الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي ، اليوم الاثنين ، أنه سيجري تقييمًا لإشرافه على بنك “سيليكون فالي” ، بعد انهياره في ثاني أكبر فشل مصرفي في الولايات المتحدة.

وقال بنك الاحتياطي الفيدرالي في بيان موجز أن نائب رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي للرقابة مايكل بار سيقود الجهود.

وقال رئيس البنك جيروم باول إن البنك المركزي سيجري “مراجعة شاملة وشفافة وسريعة”.

وقال بار: “نحتاج إلى إجراء مراجعة شاملة وشاملة لكيفية الإشراف على هذه الشركة وتنظيمها ، وما يجب أن نتعلمه من هذه التجربة”.

المخاوف تتخلل أوروبا

بعد الافتتاح الذي شهد تراجعا وبعد جلستين شهدتا تراجعا حادا ، عادت “وول ستريت” إلى مستويات إيجابية ، لذا قرابة الساعة 15:30 بتوقيت جرينتش ، ارتفع مؤشر داو جونز بنسبة 0.75٪ ، ومؤشر ناسداك 1.32٪ ، وستاندرد. اند بورز 500 0.80٪.

أما بالنسبة لأسواق الأسهم الأوروبية ، فقد ظلت عند مستويات منخفضة للغاية ، لكنها تعافت بعد فترة وجيزة من انخفاضها بأكثر من 3٪ في وقت مبكر من بعد الظهر. في النهاية ، كان الانخفاض في باريس وفرانكفورت 2.90 في المئة و 3.04 في المئة على التوالي. في لندن وصلت إلى 2.58٪ ، بينما في ميلانو بلغت 4.03٪.

بعد انخفاض بنسبة 4٪ ، انخفض سعر النفط أخيرًا بنسبة 1٪ فقط ، بينما ارتفع سعر الذهب بنسبة 2.4٪.

يبدو أن الثقة في البنوك الأمريكية المحلية تتعثر بعد ثلاث إخفاقات في الأيام الأخيرة لبنك Silicon Valley و Signature Bank و Silvergate Bank.

كشفت السلطات الأمريكية ، الأحد ، عن سلسلة من الإجراءات لطمأنة الأفراد والشركات حول قوة النظام المصرفي الأمريكي ، وعلى وجه الخصوص ستضمن تقاعد جميع ودائع البنك الفاشل في كاليفورنيا.

الاضطرابات “ تسلط الضوء على تأثير ارتفاع أسعار الفائدة ”

أوضح ألكسندر باراديس ، المحلل في IG: “إنها ليست خطة إنقاذ فيدرالية ، لكنها توفر ضمانات” للعثور على المشترين بسرعة “.

وشدد باراديس على وجود “مرحلة توتر” في الأسواق رغم أن الوضع في رأيه بعيد عما حدث في عام 2007 ، بحسب ما أوردته وكالة الأنباء “فرانس برس” نقلاً عنه.

قال ليونيل ميلكا من Swan Capital: “لقد نسينا مدى اعتماد النظام المصرفي على الثقة”.

وتابع: “تبدو البنوك الكبرى فقط في وضع قوي”.

وانخفض سعر سهم American First Republic Bank بنسبة 70٪ ، بينما انخفض سعر سهم Western Alliance Bank بنسبة 62٪.

وقال جيل جيبو خبير أكسا إيه إم إن هذه الاضطرابات “تلقي بظلالها على تأثير ارتفاع أسعار الفائدة على البنوك”.

كما يوم الجمعة ، ستستمر البنوك الأوروبية في انخفاضها يوم الاثنين ، خاصة البنوك التي تعتبر أقل صلابة من غيرها. خسر Credit Suisse 9.46٪ بينما خسر Commerzbank 12.52٪ و BNP Paribas 5.81٪ و Societe Generale 5.19٪ و Banca Italiana Unicredito 8.28٪.

قال المفوض الاقتصادي للاتحاد الأوروبي ، باولو جينتيلوني ، يوم الاثنين ، إن انهيار بنك وادي السيليكون في الولايات المتحدة لا يمثل تهديدًا خطيرًا لأوروبا ، في ظل مخاوف المستثمرين من احتمال انتشار العدوى.

وقال جينتيلوني للصحفيين في بروكسل ، مع تراجع الأسهم الأوروبية بحدة في التعاملات بعد ساعات الظهيرة “احتمالية حدوث تأثير غير مباشر أمر يجب أن ننظر إليه ، لكنني لا أرى أنه يمثل مخاطرة كبيرة في الوقت الحالي”.

أما HSBC ، الذي تراجعت أسهمه بنسبة 4.05٪ ، فقد أعلن صباح اليوم الاثنين عن استحواذه على الفرع البريطاني لبنك سيليكون فالي مقابل جنيه إسترليني واحد ، مما يتيح للعملاء “الوصول إلى ودائعهم وخدماتهم المصرفية بشكل طبيعي”.

يقول إيبيك أوزاردسكايا من بنك Swissquote ، إن هذه الأزمة في القطاع المصرفي “تغير البيانات المتعلقة بتوقعات مجلس الاحتياطي الفيدرالي”.

أدت الزيادة المفاجئة في أسعار الفائدة خلال العام الماضي للحد من التضخم إلى إضعاف البنوك وتباطؤ النشاط الاقتصادي.

قد تقنع الأحداث الأخيرة مسؤولي مجلس الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي بالتباطؤ في اجتماعهم القادم في 21-22 مارس.

في أوروبا ، “من الصعب معرفة سبب عدم رفع البنك المركزي الأوروبي 50 نقطة أساس” ، لكن مؤيدي السياسة النقدية التيسيرية لديهم الآن “المزيد من الحجج” للخطوة التالية ، وفقًا لكبير الاقتصاديين في ING في ألمانيا ، كارستن برزيسكي.

انخفضت أسعار السندات السيادية في السوق يوم الاثنين. بلغ معدل الفائدة على القرض الأمريكي لمدة 10 سنوات 3.46٪ ، مقارنة بـ 3.70٪ في نهاية يوم الجمعة ، بينما كان سعر الفائدة على السندات الألمانية في نفس تاريخ الاستحقاق 2.23٪ ، مقابل 2.50٪ يوم الجمعة. يغلق.

وتراجع الدولار أمام العملات الأخرى: ارتفع اليورو بنسبة 0.84٪ إلى 1.0732 دولار ، والجنيه 1.24٪ إلى 1.2179 دولار.

انتعشت عملة البيتكوين بنسبة 14 ٪ لتصل إلى 24،480 دولارًا لكل وحدة ، مما أدى إلى محو الكثير من الخسائر التي أعقبت الإعلان عن صعوبات وادي السيليكون.